Celsiuksen konkurssipesä haastaa BitMEXin oikeuteen 495 miljoonan dollarin likvidaatioista
- Kanne koskee yhteensä 6 360 bitcoinia, joista Celsius menetti 1 325,84 ja rahasto JST 5 034,33 vuoden 2020 koronaromahduksessa.
- [object Object]
- [object Object]
- Kanne on ristiriidassa Celsiuksen oman delta-neutraalin markkinoinnin kanssa ennen vuoden 2022 konkurssia.
Pesä väittää pörssin hallinneen sekä likvidaatiot laukaisevaa järjestelmää että likvidaatioiden kasvattamaa vakuutusrahastoa.
Celsius markkinoi itseään ennen vuoden 2022 konkurssiaan riskittömänä, delta-neutraalina lainanantajana.
Sen konkurssipesä väittää nyt kanteessa, että yhtiö piti samaan aikaan avoinna vivutettua positiota, joka romahti maaliskuun 2020 koronaromahduksessa.
Pesä syyttää BitMEXiä pakkomyyntien järjestämisestä oman edun vuoksi.
Kanne jätettiin 12. syyskuuta Yhdysvaltain New Yorkin eteläisen piirin konkurssituomioistuimeen. Sen takana on Blockchain Recovery Investment Consortium, Celsiuksen konkurssiprosessin oikeudenkäyntejä hoitava taho.
Vastaajina on kaikki viisi BitMEX-yhtiötä — HDR Global Trading, ABS Global Trading, Shine Effort, 100x Holdings ja HDR Global Services — jotka toimivat yhteensä kuudessa oikeudenkäyttöalueella: Bermudalla, Caymansaarilla, Englannissa, Hongkongissa, Seychelleillä ja Yhdysvalloissa.
Pesä vaatii takaisin yhteensä 6 360 bitcoinia, nykyarvoltaan noin 495 miljoonaa dollaria.
Summasta Celsius menetti 1 325,84 bitcoinia yhdessä ainoassa likvidaatiossa 12. maaliskuuta 2020, ja seuraavana päivänä sijoitusrahasto JST menetti loput 5 034,33 bitcoinia, jonka saatavat on siirretty pesälle. Molemmat positiot olisivat tuottaneet voittoa vain, jos bitcoinin hinta olisi pysynyt ennallaan tai noussut.
Kanteen mukaan BitMEX hallitsi sekä järjestelmää, joka päätti asiakkaiden likvidoinnista, että vakuutusrahastoa, jota nämä likvidaatiot kasvattivat.
– BitMEX suunnitteli tarkoituksella alustansa ja likvidaatiokäytäntönsä niin, että ne johtivat vakuuksien likvidointiin ja huijasivat yhtiön omia asiakkaita, kanteessa todetaan.
Delta-neutraali kaupankäynti
Delta-neutraali strategia tarkoittaa positioita, joiden tuotto ei riipu omaisuuden hinnan suunnasta. Voittoa haetaan esimerkiksi hintaerojen tai rahoituskorkojen kautta, ei kurssinousulla. Kanteen taustalla oleva positio olisi tuottanut vain, jos bitcoin olisi noussut tai pysynyt ennallaan. Tämä on delta-neutraalin strategian vastakohta.
Väite istuu hankalasti yhteen Celsiuksen oman markkinoinnin kanssa. Yhtiö korosti ennen romahdustaan matalariskisiä, delta-neutraaleja strategioita, kuten arbitraasia, rahoituskorkojen keräämistä ja carry-kauppoja eli positioita, joiden tuotto ei riipu hinnan suunnasta.
Heinäkuussa 2022 jätetty konkurssihakemus paljasti kuitenkin, että yhtiö harjoitti todellisuudessa "useita erittäin spekulatiivisia johdannais- ja varainsijoitusjärjestelyjä". Shoba Pillay, tuomioistuimen nimeämä tarkastaja, teki loppuraportissaan saman havainnon. Pillayn raportin mukaan vivutettu pitkä positio juuri ennen koronaromahdusta sopii tähän kuvaan.
BitMEX lopettaa kaupankäynnin kokonaan 23. syyskuuta, joten pesällä on kanteen jättämisestä vain runsaat kymmenen päivää aikaa ajaa kannettaan katoavaa vastaajaa vastaan. Kyseessä on jo toinen BitMEXiä vastaan nostettu kanne sen jälkeen, kun pörssi ilmoitti heinäkuussa alasajostaan.
Toisessa, samaan alasajoon liittyvässä kanteessa väitetään BitMEXin käyttäneen palvelinkatkoja ja omaa kaupankäyntiään anastaakseen 622 bitcoinia asiakkailtaan. Molemmissa kanteissa väitetään, että pörssi pyrki käyttämään omia asiakkaitaan hyväkseen juuri ennen sulkemistaan.
Kanteen väitteet ovat toistaiseksi todistamattomia, eikä tuomioistuin ole ottanut niihin kantaa.
